머니체크업 · 셀트리온 (068270) 재무·밸류에이션·뉴스

재무제표·건강검진 점수·밸류에이션과 관련 뉴스를 한 페이지에서.

기업 건강검진 · 같은 업종·시총 내 상대 평가, 최근 연간 재무제표 기준

종합 해설

셀트리온은 건강점수 38.9점으로 다소 낮은 수준이나, 4차원 등급을 보면 수익성·안정성·성장성에서 모두 4점(우수)을 받아 재무 기초체력 자체는 견고한 편이다. 영업이익률 28.1%, 부채비율 28.7%로 수익구조와 재무건전성이 안정적이며, 매출은 2022년 2조2840억원에서 2025년 4조1625억원으로 꾸준히 증가하는 등 성장성도 뚜렷하게 확인된다. 다만 2024년 영업이익이 4920억원으로 전년 대비 급감했다가 2025년 다시 1조1685억원으로 반등하는 변동성을 보여 이익 안정성 측면에서는 변동 원인을 살펴볼 필요가 있으며, ROE가 5.9%로 수익성 등급 대비 낮은 점도 눈에 띈다. 밸류에이션은 PER 43.7배, PBR 2.6배로 업종 내에서 고평가 구간에 속해 별점 1점(부족)을 받았고, 이는 건강점수를 끌어내린 주요 요인으로 보인다. 재무이상신호는 없으며 감사의견도 적정의견으로 회계 투명성 측면에서는 특이사항이 없다(같은 업종·시총 내 상대 비교 기준).

밸류에이션 ★☆☆☆☆

부족

PER 43.7배, PBR 2.60배입니다. 업종평균(44.1배)보다 낮습니다.

수익성 ★★★★☆

우수

ROE 5.9%입니다. 업종평균(9.0%)보다 낮습니다.

안정성 ★★★★☆

우수

부채비율 29%입니다. 업종평균(50.2%)보다 낮습니다. 100% 미만은 통상 안전한 수준으로 봅니다.

성장성 ★★★★☆

우수

전년 대비 매출이 17.0% 증가했습니다. 업종평균(417.1%)보다 낮습니다. 그 전년에도 +63.4%로, 성장이 둔화(그러나 2년 연속 성장) 흐름입니다.

참고할 점

규칙 기반으로 확인한 특별한 재무 이상신호는 없습니다. (회계부정 진단이 아닌 참고 신호입니다)

주가 (최근)

재무 추이 (DART 사업보고서, 단위 억)

연도	매출	영업이익	순이익	자본	영익률%	부채%
2018	9,821	3,231	2,375	25,953	32.9	35
2019	11,285	3,815	3,014	28,729	33.8	34
2020	18,491	7,186	5,257	34,276	38.9	46
2021	19,116	7,569	5,958	40,504	39.6	40
2022	22,840	6,472	5,426	42,742	28.3	38
2023	21,764	6,515	5,397	171,258	29.9	16
2024	35,573	4,920	4,189	175,801	13.8	20
2025	41,625	11,685	10,315	173,525	28.1	29

분기별 재무 · DART 분기·반기보고서 기준 단독분기 환산, 단위 억

분기	매출	영업이익	순이익	영익률%	부채%
2024 Q1	7,370	154	208	2.1	18
2024 Q2	1,378	571	577	41.4	18
2024 Q3	72	1,352	56	1879.8	19
2024 Q4	26,754	2,843	3,348	10.6	20
2025 Q1	8,419	1,494	1,083	17.7	21
2025 Q2	1,195	930	-450	77.8	23
2025 Q3	675	589	2,686	87.3	25
2025 Q4	31,335	8,671	6,996	27.7	29
2026 Q1	11,450	3,219	3,498	28.1	30
2026 Q2	2,487	1,299	215	52.2	31

공시자료 · DART 전자공시 원문

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